Несмотря на снижение депозитных ставок, россияне не видят существенного удешевления потребительских кредитов. Аналитики указывают на осторожность банков, вынужденных балансировать между привлеченными ранее дорогими депозитами и необходимостью сохранять маржу.
Данные по 20 крупнейшим российским банкам показывают ощутимое снижение ставок по вкладам с конца второго квартала 2025 года. Однако стоимость займов для населения, в частности потребительских кредитов наличными, практически не изменилась.
«В июне-июле текущего года средняя величина полной стоимости потребительского кредита наличными удерживалась на уровне около 31,6%», — отмечают эксперты.
Диапазон ставок остается широким – от 25% до 38% годовых в зависимости от условий и кредитной истории заемщика. По сравнению с началом года колебания минимальны, не превышая 0,5 процентного пункта.
Главная причина этой стагнации – значительный объем «старых» дорогих депозитов на балансах кредитных организаций. Эти средства были привлечены в период действия более высокой ключевой ставки Центробанка.
«Кредитным организациям необходимо оптимизировать соотношение между процентными поступлениями и затратами», — поясняют аналитики.
Проще говоря, банки вынуждены лавировать: хотя деньги на рынке постепенно дешевеют, им всё еще приходится обслуживать дорогие обязательства перед вкладчиками, пришедшими ранее. Снижать ставки по кредитам слишком быстро – значит рисковать прибыльностью.
Эксперты подчеркивают, что ситуация требует времени. Банки проявляют высокую степень осторожности, дожидаясь, пока большая часть дорогих депозитов не будет погашена или рефинансирована по более низким ставкам. Только после этого можно ожидать более ощутимого снижения стоимости кредитов для конечных заемщиков.
Таким образом, заморозка кредитных ставок – не следствие жадности банков, а вынужденная мера в период адаптации к изменяющейся стоимости фондирования. Заемщикам, рассчитывающим на быстрое удешевление кредитов, вероятно, придется набраться терпения.
